Teori Dow untuk perdagangan valas

Sebelum Anda mulai mempelajari analisis teknis, Anda perlu mempelajari sejarah dan postulat yang menjadi dasar pembuatannya. 

Lagi pula, jika Anda mulai mempelajari bidang yang begitu luas, banyak pertanyaan yang muncul yang justru berkaitan dengan landasan dan landasan di mana bidang itu dibangun.

Dunia pertama kali mengetahui teori Dow berkat penerbitan buku “The ABC of Speculation in the Stock Market” yang terkenal di dunia, yang ditulis oleh S. Nelson.

Di situlah Anda pertama kali menemukan penyebutan istilah seperti "teori Dow". Penulis buku ini mengambil dasar artikel yang ditulis oleh Charles Dow di Wall-Street-Journal, di mana penulis berbagi visi teoritisnya tentang pasar saham.

Artikel-artikel tersebut diterbitkan pada akhir tahun 90an, tetapi beberapa tahun kemudian Charles meninggal, dan dunia tidak pernah melihat penelitian praktisnya. Namun hal ini tidak menyurutkan semangat Nelson untuk mensistematisasikan ilmu yang diperolehnya dan merumuskannya sebagai Teori Dow yang menjadi landasan bagi pengembangan analisis teknikal. 

Seperti teori apa pun dalam bidang ilmiah apa pun, teori ini dibangun di atas postulat yang tak tergoyahkan. Setelah membacanya, Anda akan langsung memahami mengapa teori Dow masih relevan hingga saat ini dan dapat digunakan untuk trading baik di bursa maupun pasar forex. Sekarang mari kita ke postulat:

1) Harga memperhitungkan segalanya.

Charles Dow berpendapat bahwa harga memperhitungkan semua faktor yang dapat mempengaruhi pasar oleh karena itu, ketika Anda melihat harga tertentu untuk suatu saham, indeks, mata uang, Anda harus memahami bahwa semua indikator ekonomi, pernyataan politisi dan berbagai bencana alam, malapetaka; , serangan teroris dan bencana yang ditimbulkannya diperhitungkan.

Anda bertanya mengapa? Faktanya adalah bahwa kita semua membeli atau menjual berdasarkan beberapa fakta, beberapa hanya memperhatikan pernyataan politisi, yang lain melihat laporan ekonomi, dan yang lain mengandalkan tingkat psikologis utama, tetapi dengan satu atau lain cara, secara keseluruhan, semua faktor mempengaruhi harga karena Kami, sebagai pelaku pasar, menggerakkan harga pembelian dan penjualan berdasarkan faktor tersebut.

2) Pergerakan harga selalu mengikuti tren.

Untuk waktu yang cukup lama, harga diyakini bergerak secara kacau dan tidak dapat diprediksi. Namun Charles mengidentifikasi tiga jenis tren, yakni naik, turun, dan menyamping. Definisinya sangat sederhana: jika setiap puncak baru lebih tinggi dari puncak sebelumnya, maka Anda mengalami tren naik . Dalam tren turun, setiap puncak baru lebih rendah dari puncak sebelumnya, dan dalam pergerakan menyamping, puncak baru kira-kira berada dalam kisaran yang sama. Untuk lebih memahaminya, lihat gambar di bawah ini:

Penulis teori juga membagi jenis tren berdasarkan rentang perdagangan. Jadi menurut teorinya, ada tiga jenis tren: primer, sekunder, kecil. Tren primer dianggap jangka panjang, tren sekunder dianggap jangka menengah, dan tren minor dianggap jangka pendek. Untuk pemahaman sederhana, buka grafik pasangan mata uang apa pun dan hal pertama yang Anda lihat adalah tren besar yang mendasarinya.

Menurut definisi Dow, ini adalah tren primer, namun kita juga melihat kemunduran besar, yang oleh penulis disebut sebagai tren sekunder, namun jangan lupa bahwa baik tren primer maupun sekunder tidak begitu jelas dan terdiri dari pergerakan kecil, yang disebut Charles sebagai tren kecil. kecenderungan. Untuk memahami apa yang sedang kita bicarakan, saya sarankan Anda melihat gambar di bawah ini:

3) Tren primer terdiri dari tiga fase

Charles Dow mengidentifikasi tiga fase tren utama, yaitu: akumulasi, partisipasi, dan implementasi. Fase akumulasi adalah awal atau lebih sederhananya, titik balik dari tren utama dan munculnya tren baru. Fase pertama menarik karena muncul karena pedagang paling berpandangan jauh ke depan yang mulai membeli atau menjual mata uang ketika peserta utama tidak melihat hal ini dan berharap kelanjutan tren.

Biasanya, pergerakan ini sangat kecil, dan banyak yang menganggapnya sebagai kemunduran . Fase partisipasi dimulai berkat para pedagang yang menggunakan analisis teknis dan, melihat gelombang baru, mulai berpartisipasi aktif di dalamnya. Selama fase kedua, harga bergerak dalam jarak yang jauh, yang mengarah pada pembentukan tren yang jelas.

Fase implementasi menarik karena termasuk ketika tren sudah terlihat jelas, namun pada fase inilah terjadi titik balik, karena dua kelompok pertama yang mengikuti fase pertama mulai menutup posisinya dan menentang tren.

Fase ketiga juga bisa disebut fase hype, karena pada masa pembentukannya semua saluran TV dan sumber informasi mengumandangkan situasi pasar saat ini. Untuk memahami ketiga fase tersebut, perhatikan gambar di bawah ini:

4) Indeks harus konsisten

Pertama-tama, aturan ini berlaku untuk bursa saham dan dua indeks Dow Jones, dan aturan mereka menyatakan bahwa jika sebuah sinyal muncul pada satu indeks, maka setelah jangka waktu tertentu, sinyal tersebut akan muncul pada indeks kedua.

Di pasar forex, aturan ini juga berlaku, karena jika melihat pembalikan pada salah satu merek minyak seperti Brent, maka akan terjadi pembalikan pada WTI. pada pasangan mata uang ; jika Anda melihat pertumbuhan pada EUR/USD karena berita buruk mengenai dolar, maka Anda akan mengharapkan reaksi yang sama pada pasangan mata uang lain dengan dolar sebagai konfirmasi.

5) Volume perdagangan harus mengkonfirmasi tren

Sayangnya, aturan ini hanya berlaku di bursa saham, karena volume tick yang kita lihat di Forex tidak mencerminkan gambaran sebenarnya dari pemasukan dana ke dalam pembelian atau penjualan. Namun, menurut teori, setiap tren harus didukung oleh volume moneter yang mencerminkan minat riil pelaku pasar.

6) Tren bertahan hingga muncul sinyal baru yang mengubahnya

Pertama-tama, aturan ini memberi tahu kita bahwa tren apa pun tidak dibatasi waktu dan akan bertahan hingga muncul faktor-faktor baru yang membalikkannya. Ada kesalahpahaman di antara banyak orang bahwa tren ini terkait dengan waktu, dan jika grafiknya naik sepanjang tahun, maka tren tersebut akan segera berbalik.

Kesalahpahaman ini terpecahkan jika Anda melihat grafik emas dan menghitung berapa tahun kenaikannya. 

Izinkan saya mengingatkan Anda bahwa teori Dow merupakan cikal bakal analisis teknikal , sehingga tetap relevan di pasar Forex hingga saat ini.