La estrategia de Tudor Jones: las técnicas básicas del rey
La biografía de Tudor Jones todavía cautiva muchas mentes y corazones hoy en día, ya que fue él quien hizo dinero durante períodos de pánico y depresión del mercado.
Su fondo de inversión estaba ofreciendo a sus inversores un rendimiento anual del 60 por ciento cuando la mayoría no podía superar los rendimientos bancarios.
La trayectoria vital de este directivo, que abandonó la escuela y se dedicó por completo a una carrera como trader, simplemente no puede dejar de sorprender y motivar a uno a tomar acción.
Sin embargo, seamos honestos, las letras son letras, pero un verdadero trader no debería estar interesado en la historia de éxito, sino en las técnicas prácticas que utilizó que lo ayudaron a alcanzar el éxito.
Entonces, en este artículo, aprenderá las técnicas básicas y la estrategia utilizada por el rey de los mercados financieros, Tudor Jones.
Consejos y técnicas prácticas utilizadas por Tudor Jones
Si estudias la mayoría de las propias declaraciones de Jones, podrías tener la impresión de que es un trader prácticamente sin sistema y que su estilo de trading recuerda más a la improvisación basada en la situación del mercado.
Sí, esto puede sorprenderle, pero Tudor Jones tenía una excelente comprensión y sensibilidad para el público, y para ello contaba con la ayuda del análisis técnico más básico. Así pues, examinemos sus principios y reglas clave:
1) Nunca entres en medio de una tendencia
A primera vista, esta afirmación parecería simplemente absurda, ya que teóricamente es posible obtener una parte de los beneficios de una posible continuación de la tendencia.
Sin embargo, en realidad, lo que llamamos la mitad de una tendencia suele ser los últimos días de su vida; además, lo más probable es que se mueva por inercia gracias a gente como usted, mientras que los principales actores ya se están ajustando a una dirección de mercado completamente diferente.
Lo más interesante es que Tudor Jones llevó a cabo repetidamente operaciones similares y la mayoría de ellas siempre trajeron consigo pérdidas.
2) No puedes ganar dinero en una posición de seguimiento de tendencias a menos que estés en el punto más bajo de la tendencia
¿Sabías que la estrategia comercial de Tudor Jones se basaba en el hecho de que no intentaba ingresar al mercado al mismo tiempo, sino que buscaba sus puntos de reversión?
Por supuesto, esto puede parecer ilógico para muchos, ya que buscar un punto de reversión es en muchos sentidos similar a jugar a la ruleta, pero la historia de los traders exitosos nos muestra que el éxito solo proviene de saber cuándo está a punto de comenzar un colapso o un aumento.
Muchos comerciantes han pasado años entendiendo esto, y Tudor Jones fue uno de ellos.
3) Entrar al mercado con múltiples órdenes
En el entorno actual, la mayoría de los libros sobre gestión de riesgos y los recursos del mercado de valores enseñan a los operadores a dejar ir sus pérdidas y operar.
Sí, un trader típico, después de sufrir una pérdida en una posición, por regla general rechazará esta señal de estrategia y tendrá razón a su manera.
Tudor Jones, a diferencia de muchos, fue capaz de entrar repetidamente al mercado a pesar de que lo detuvieron, pero lo hizo mientras las ganancias potenciales le permitieron recomprar una serie de pérdidas.
Por cierto, este comerciante nunca se avergonzó por el hecho de que solo el 15 por ciento de sus operaciones totales fueron rentables, pero esta cantidad fue suficiente para ganar miles de millones.
4) Los pedidos grandes deben estar ocultos
¿Sabías que la mayoría de los traders especulativos en el mercado de valores no tienen una estrategia en el sentido clásico, sino que construyen su proceso de trading alrededor de los principales jugadores, calculan sus órdenes y se posicionan frente a ellos con la esperanza de impulsar el mercado junto con el tiburón?.
Si bien estos fueron casos aislados anteriormente y los tiburones del mercado podían verse abiertamente, después de que la multitud comenzó a cazar constantemente sus órdenes, la eficiencia comercial comenzó a disminuir significativamente.
Es por esto que Jones siempre divide sus órdenes en muchas más pequeñas de tal manera de no despertar sospechas innecesarias en el mercado.
5) Detrás de los extremos siempre hay un interés de alguien
Muchos traders, mientras operan, discuten constantemente si los niveles de soporte y resistencia definidos son fuertes o no.
Jones desarrolló una excelente práctica para sí mismo: si veía la formación de un nuevo máximo o mínimo seguido de un rebote, significa que literalmente a unos pocos puntos de distancia hay órdenes grandes y órdenes de stop que el mercado sin duda intentará tomar.
6) Una ruptura de canal debe resolverse solo si se ha realizado una nueva prueba
Durante el proceso de negociación, a menudo se utilizaban canales y rangos de precios y, al romperse estos (señal de un cambio de tendencia), Tudor Jones abría posiciones.
Sin embargo, no operó simplemente si se producía una ruptura del rango de precios, sino solo si el aumento encontraba una resistencia decente y un rebote hasta el punto de ruptura original.
Por supuesto, Tudor Jones, como el mayor inversor, poseía información que los demás desconocían. Sin embargo, era un gestor versátil, pero algo que siempre mantuvo fue, por supuesto, un enfoque equilibrado del riesgo.
