Sobrecompra y sobreventa en el trading: Indicador para el análisis
En muchos de los libros del autor, se nos suele decir que el precio que podemos observar en forma de gráfico es el resultado de la batalla entre los Toros y los Osos.
De hecho, si observamos el mercado y dejamos de lado toda la terminología, comprenderemos que el precio se forma tanto por la demanda, que proviene de los compradores, como por la oferta, que proviene de los vendedores.
En esencia, el resultado de dicha cooperación mutua, y quizás a menudo de la competencia entre ambas partes, conduce a la formación de un cronograma. ¿Por qué competencia, se preguntarán?
Es muy sencillo. Imaginemos que un comerciante es un operador de mercado común y corriente. ¿Qué intentan hacer los vendedores? Vender al precio más alto posible, mientras que los compradores intentan comprar al precio más bajo posible.
Normalmente, en esos momentos se observa un cambio de tendencia en el precio o un movimiento lateral (sin variación), lo que puede llevar a decidir qué flujo financiero impulsará el precio en una dirección determinada. Sin embargo, este cambio no tiene por qué producirse de inmediato, ya que el mercado está compuesto principalmente por personas que no están seguras de si vender un activo o, por el contrario, comprar más.
Estas zonas aparecen cuando el mercado empieza a desacelerarse y tiende a revertirse y se denominan zonas de sobrecompra y sobreventa.
La sobrecompra es un momento único en el que cada vez menos personas están dispuestas a seguir comprando un activo, mientras que más personas están dispuestas a vender cuando alcanza un nuevo máximo. Esta zona suele reflejarse en un gráfico como una desaceleración del precio, precedida por la formación de un nuevo máximo local.
Las condiciones de sobreventa se caracterizan por una desaceleración del mercado, ya que cada vez menos personas están dispuestas a vender el activo, mientras que más compradores están dispuestos a adquirirlo al nuevo precio más bajo. Esta situación suele observarse tras la formación de un nuevo mínimo local, seguido de una fuerte desaceleración del precio o un movimiento lateral.
Aplicación práctica de la sobrecompra y la sobreventa en el trading
Ahora hablemos de lo que estas zonas pueden ofrecernos y cómo identificarlas. En primer lugar, encontrarlas es una oportunidad única para aprovechar un retroceso o incluso una reversión del precio. Los operadores suelen utilizar diversos indicadores técnicos, o más específicamente, osciladores, para encontrarlas.
Por ejemplo, los indicadores Estocástico o RSI están diseñados específicamente para detectar dichas zonas. Por ejemplo, si consideramos el Estocástico, la zona de sobrecompra se define cuando la línea del indicador se encuentra entre 80 y 100.
Puedes ver la zona de sobreventa si la línea del indicador está entre 0 y 20. Creo que no es necesario explicar que aquí es donde abrimos una operación de venta, y en la zona de sobreventa, una operación de compra. Puedes ver un ejemplo de estos puntos de entrada en la imagen a continuación:
Si utiliza el indicador RSI, podrá encontrar la zona de sobrecompra si la línea del indicador se encuentra en el rango de 70 a 100, y la zona de sobreventa se puede observar si la línea del indicador se encuentra en el rango de 0 a 30.
No es necesario usar varios indicadores para encontrar estas zonas. Basta con observar el gráfico del par de divisas. Si observa que un activo se desacelera y luego comienza a moverse lateralmente, es muy probable que se trate de una zona de sobrecompra o sobreventa.
Sin embargo, existen dificultades al trabajar con estas zonas que, por alguna razón, nadie quiere mencionar. A menudo ocurre que el precio parece haber alcanzado un nuevo máximo y luego, como si fuera una señal, se desacelera y comienza un movimiento lateral incierto.
Todo indica que te encuentras en la zona de sobrecompra, y valdría la pena vender. Sin embargo, es posible que en este punto se publiquen noticias positivas (indicadores económicos favorables, un informe) y los compradores, fortalecidos por un ligero movimiento lateral basado en estas noticias, comiencen a comprar el activo en masa, anticipando un mayor crecimiento. Lo mismo ocurrirá con los indicadores utilizados para identificar estas zonas.
Para evitar estas situaciones, utiliza un calendario económico y procura no abrir posiciones durante la publicación de noticias positivas.
Una opción aún mejor sería que su predicción de una reversión de precios estuviera respaldada por noticias positivas o negativas. Gracias por su atención y apliquen este conocimiento sabiamente. ¡Mucha suerte!
