Стратегія торгівлі на спредах
Кожен новачок або стороння людина, почувши слово біржа та торгівля, має на увазі
купівлю або продаж певного активу з метою заробити на різниці в цінах.
Власне, кожен трейдер, хто ніколи не чув про торгівлю на спредах, веде саме таку в класичному розумінні торгівлю, де намагається купити чи продати актив з метою заробітку на його всередині денному русі.
Простіше кажучи, для 90 відсотків трейдерів торговий процес зводиться до звичайних спекуляцій. Однак саме спекулятивна торгівля на одному активі вважається ризикованим методом і підходом при роботі на біржі.
Адже все досить просто, якщо ви увійшли в покупку і ціна пішла на 100 пунктів нагору ви заробили, а якщо ціна пішла вниз ви програєте ці 100 пунктів.
Стратегія торгівлі на спредах – це особливий підхід до хеджування ризиків , завдяки якому ваш заробіток практично не схильний до якихось сильних цінових змін активу. Сама тактика торгівлі спредами є свінговою, оскільки трейдер може місяцями утримувати позицію, при цьому вдалий момент вийти з хорошим профітом.
Як правило, такі системи дозволяють заробити 5-10 відсотків на місяць, тому вони не набули великої популярності на ринку форекс.
Основа стратегії торгівлі на спредах
Як говорилося торгівля на спредах – це свого роду хеджування, у якому бере участь два різноспрямованих активу. Власне всі під хеджуванням мають на увазі відкриття двох різноспрямованих ордерів за базовим і вихідним інструментом, наприклад купуємо акцію і одночасно продає CFD на цю акцію в такому ж грошовому еквіваленті.
Мета такого хеджування – нівелювати ризики при падінні цін на акції, а як приємний бонус отримати дивіденди. При торгівлі спредами переважно беруться активи з однієї області, але при цьому вони мають бути різними.
Так основним завданням при торгівлі спредами є вибрати два активи з однієї й тієї ж області з дуже високим рівнем кореляції. Як правило, найкращими активами є акції в одній і тій же області, наприклад акція лідера відросли та її першого конкурента (AMD та Intel).
Звичайно коли економіка процвітає, графіки цих акцій будуть йти одночасно вгору, в чому власне полягає і вся суть стратегії.
Другим кроком після виборів активів з однієї галузі, а саме лідера та конкурента необхідно чітко визначиться, яка з акцій є набагато сильнішою.
Для прикладу всі ви чудово знаєте про такий відомий заклад швидкого харчування як Макдональдс де можна купити картоплю фріну та гамбургер з колою.
Однак у вашому місті є аналогічні заклади, наприклад Майстер Кук або Чікен Хат, де можна купити таку ж картоплю і гамбургер з колою, де ціна трохи менша. Власне, якщо порівнювати ці заклади ви чітко розуміє, що Макдональдс є чистим лідером щодо запропонованих двох закладів.
Третім кроком після визначення лідера та конкурента варто розбити вашу суму порівну, щоб купити акції лідера і в цей же момент продати акції слабшого конкурента однаковим грошовим обсягом.
Напевно, ви скажіть, що з такої операції просто неможливо вичавити прибуток, оскільки акції з одного сектору рухатимуться в унісон, а ми лише втратимо на комісії. Однак суть торгівлі на спредах полягає в тому, що ми вибираємо сильну акцію і слабкішу не просто так.
Принципи заробітку стратегії.
За подальшого економічного зростання акція лідера набиратиме обертів набагато швидше, для прикладу розкручений Макдональдс візьме зростання на 10 відсотків, а його слабкіший конкурент лише на 6 відсотків.
І так, уявимо, що ви купили на п'ять тисяч доларів акції Макдональдса і продали на таку суму акції його найближчого конкурента. У разі зростання економіки з позиції на купівлю за акціями Макдоналдса ви заробите 10 відсотків, що становитиме 500 доларів, і одночасно втратите 6 відсотків через продаж акцій найближчого конкурента, що становитиме 300 доларів.
Під час такої операції ви отримаєте прибуток у розмірі 500-300 = 200 доларів практично без будь-якого ризику, а прибуток і є вашим спредом. Напевно, ви скажіть, а якби пішов економічний спад, а позиції залишились у такому ж напрямі.
У цій ситуації ми також заробляємо, оскільки дорожчих акцій інвестори позбавляються в останню чергу, чого не скажеш про конкурентів у цій же галузі. У разі сильного економічного спаду ми втратили б 6 відсотків з акцій по Макдональдсу і заробили б 10 відсотків з позиції на продаж за основним конкурентом.
Якщо математично підрахувати, то куди б ціна не пішла, ми б заробили свої 200 доларів.
На закінчення хотілося б відзначити, що торгівля спредами ґрунтується на простій психології поведінки людини їм її жадібності. Однак існує один величезний мінус під час роботи за таким методом.
Так дуже важливо знайти інструменти, які матимуть сильний коефіцієнт кореляції , при цьому при виборі позиції необхідно не помилитися з сильним і слабким активом, оскільки у разі такої помилки куди б не йшла ціна, результат може бути негативний.