Локовані позиції, тактика локування позицій під час біржової торгівлі
Існує безліч варіантів скорочення збитків під час торгівлі на форекс чи інших фінансових ринках, але вони розраховані дії до початку відкриття нового ордера.
На відміну від них локування дозволяє суттєво знизити збитки, а іноді й отримати прибуток із уже відкритої, збиткової угоди.
Локовані позиції – це угоди, під час здійснення яких відбулося відкритті ще одного ордера з тим самим обсягом, але у протилежному напрямі стосовно вже відкритому, збитковому ордеру.
Цей метод скорочення збитків іноді ще називають «Хеджуванням», використовувати його слід обережно з урахуванням ситуації над ринком.
Перед застосуванням цього способу скорочення збитків обов'язково переконатися, що збитки виникли в результаті розвороту ціни, а не через корекцію тренду, інакше ви тільки посилите ситуацію.
Особливості хеджування угод по одному активу
Ця операція, як це видно з самої назви, передбачає умовне закриття угоди, а якщо бути точним, то фіксування фінансового результату. Застосовується вона у тому випадку, якщо стався розворот тренду і вже відкритому ордеру утворився збиток.
Найпростіше зрозуміти суть локованої позиції на конкретних прикладах.
1. Відкривається довга позиція (купівля) щодо валютної пари GBP/USD об'ємом в 1 лот, операція спрямована у бік руху тренду. Але через деякий час відбувається розворот ціни і вже збиток за цією операцією становить 10 пунктів.
Існує два варіанти вирішення проблеми - просто закрити ордер зі збитком у 10 пунктів або зробити хеджування.
2. Проводиться локування (закриття) – відкривається коротка позиція (на продаж) тим самим обсягом 1 лот за валютною парою GBP/USD.
В результаті проведеної операції, через деякий час можна спостерігати наступну картину, збиток за першою угодою вже становить 20 пунктів, у той же час прибуток за другою 10. Разом фінансовий результат так і залишився у розмірі -10 пунктів.
3. Прийняття остаточного рішення – якщо над ринком продовжує панувати низхідний тренд і прибуток продовжать зростати, то проводиться закриття першої (довгої) позиції, а прибуткова угода залишається. Якщо ціна знову пішла вгору, виконуємо закриття другого ордера.
Вибір із двох варіантів є найскладнішим рішенням у поданій ситуації, потрібно напевно вгадати, в яку сторону рушить ціна.
Недоліки хеджування (локування) позицій
Цей метод скорочення збитків на форекс є суперечливим, багато трейдерів просто принципово не використовую його у своїй торгівлі і не є свої причини:
1. При відкритті протилежної угоди ви знову сплачуєте спред, тим самим збільшуючи збиток на його величину, для більшої наочності, у наведеному прикладі не враховано цей показник.
2. Досить складно визначити яку з відкритих позицій залишити, а яку закрити, трейдери-початківці часто роблять помилки при прийнятті цього рішення, в результаті тільки збільшуючи розмір збитків.
3. Як правило локування не закінчується однією протилежною позицією, трейдеру доводиться відкривати до десятка угод, щоб виправити існуючу ситуацію і тим самим ще більше ускладнюючи торгівлю.
Саме з цих причин дана тактика має однакову кількість як прихильників, так і противників.
Для отримання більшого ефекту для страхування збитків існують ефективніші тактики , використання яких не обходиться так дорого, а застосування не є таким складним.